Чтение онлайн

Один из маленьких грязных секретов бокса заключается в том, что в процессе подготовки спортсмена надо тщательно отбирать ему соперников. Вам не хотелось бы видеть вашего боксера битым, поэтому первые несколько боев проводятся против заведомо слабых соперников. Если ваш парень не сумеет победить их, его дело кончено.

Смысл здесь в том, что вы можете выиграть любой бой. Я мог бы победить Майка Тайсона даже в пору его расцвета… при условии наличия определенных обстоятельств. Майку пришлось бы подняться на ринг с завязанными глазами, его правая должна была бы быть связанной за спиной, а на ногах болтаться кандалы. Мощь тайсоновских ударов шла не от туловища, а от фантастической постановки ног. Все его нокаутирующие удары начинались в ногах; ноги были главным источником его силы.

Хотя мне и удалось научиться искусству отбора соперников для моих боксеров, на первых порах я не сумел понять всю важность селективности при принятии решения об открытии позиции. На то есть веская причина: ввязаться в бой или войти в рынок столь приятно, что мы не удосуживаемся взять паузу и задуматься над последствиями. Полагаю, по своей природе трейдеры склонны к действию, вырабатывающему адреналин в крови. Оставаясь в стороне и наблюдая за развитием событий на рынках, мы переживаем неучастие в игре, и такое переживание бывает подчас болезненным. Порой трейдеры, торгующие фьючерсом на фондовый индекс Dow Jones 30, предпочитают иметь убыточную позицию, чем оставаться нейтральными.

Мне по душе подробное обсуждение стратегий выхода, способов прийти в себя после нокдауна и методов тщательного подбора сделок. Вы должны понять, что сам по себе сигнал на покупку или продажу не может служить достаточным основанием для входа в рынок; в первую очередь вам следует научиться искусству защиты, разобраться с тем, как следует себя вести, когда у вас на руках имеется прибыльная или убыточная позиция.

Любой дурак может влезть в рынок… перед тем, как заняться обсуждением искусства торговли, мне хотелось бы поделиться с вами тем, чему я научился в плане управления открытыми позициями. Все это потому, что целью данной книги является превращение вас в успешного трейдера. Для этого необходимо научиться тому, как вести себя при неудачах, которые неизбежны; вы не сумеете в полной мере задействовать сильные стороны вашего трейдинга, если не овладеете методами восстановления после проигрышей.

Боксеры, как и другие профессиональные спортсмены, постоянно изучают видеоматериалы о потенциальных соперниках и записи своих собственных боев. Чрезвычайно полезно анализировать совершенные сделки и изучать прошлое поведение рынка. Люди часто ленятся делать это. Возможно, причиной тому глубинное желание испытывать будоражащее кровь наслаждение от удержания открытой позиции. Уверяю вас, что своему успеху в торговле я по большей части обязан тщательному изучению рынков, если угодно – просмотру старых видеороликов, а также анализу моих неудач.

Есть две прекрасные книги на эту тему: Сознание бойца от Сэма Шеридана (Sam Sheridan, The Fighter’s Mind, Grove Press, 2010) и Искусство ученичества: в поисках совершенства от Джоша Вейцкина (Josh Weitzkin, The Art of Learning: A Journey at the Pursuit of Excellence, Gree Press, 2008). Возможно, вы смотрели фильм о его детстве – В поисках Бобби Фишера (Searching for Bobby Fischer). Оба автора развивают идеи, которые могут быть полезными для трейдеров, не говоря о том, что книги эти довольно приятны для чтения. Полагаю, что некоторые из почерпнутых мной мыслей вышеупомянутых авторов в состоянии помочь и мне, и вам стать лучшими трейдерами.

В бойцовском искусстве, равно как и в искусстве игры на скрипке или фортепиано, существует одна вещь, способная предсказать будущий успех. Не догадываетесь, какая именно? Это не естественный навык или талант: речь идет о количестве времени, уделяемом ученичеству. Ничто не может быть лучшим индикатором будущих успехов. В боксе это довольно очевидно, ведь боксер в хорошей спортивной форме выходит победителем из поединка. В своей книге – Резко отклоняющиеся значения (Malcolm Gladwell, Outliers, Little, Brown & Company. 2008) Малькольм Глэдуелл пишет – Психологи обнаруживают у скрипачей достаточно простую корреляцию… чем больше они репетируют, тем выше уровень их выступлений. Студенты консерватории, которые были лучшими на курсе, занимались больше других. Виртуозы, которым суждено было превратиться в исполнителей мирового уровня – в гениев, работали с инструментом по 30 часов в неделю. Те же, кто занимался 8 часов в неделю, были обречены на то, чтобы до конца дней своих быть учителями музыки.

А как насчет нас? Каким образом мы можем практиковаться в трейдинге? Как обрести нужную форму?

Что касается физического аспекта готовности, то каждый день следует посещать тренажерный зал и пробегать энное количество миль в неделю; суть здесь в повторяющихся упражнениях, которые помогают развивать физическую силу и выносливость. Из моего прошлого опыта бегуна на марафонскую дистанцию мне известно, что успех зависит от моей способности переносить неприятные ощущения в течение долгих периодов времени. Это бесценный ментальный актив для трейдера, поскольку не существует прямых путей, ведущих к успеху.

Думаю, что мои походы в трейдинговый тренажерный зал совершаются каждый день после закрытия торгов, когда я произвожу ежедневный анализ рыночной сессии. Я заметил, что в эти сессии я вкладываю определенно больше, чем другие. Трейдеры, как правило, не тратят чрезмерных усилий на такого рода анализ, и происходит это вследствие сильного возбуждения или страха… страха оказаться один на один со зверем.

Если победителями становятся благодаря практике, как именно нам следует практиковаться?  – резонный вопрос.

Ответ лежит прямо перед нами. Хотите узнать секрет, благодаря которому мне удалось разработать стиль моей торговли, все методы и трюки, о которых рассказывается в этой книге? Он крайне прост: я проанализировал графики и данные многих тысяч торговых сессий, пытаясь обнаружить модели, взаимосвязи и все, что могло бы оказаться подспорьем в моей торговле. Совершенно реальным образом я занимался учебной торговлей – практикой – на материале прошлого.

Полагаю, что все мы нуждаемся в подобных усилиях: надо скрупулезно исследовать прошлое, анализировать графики. Без этого нельзя считать, что сделано все возможное для превращения в успешного трейдера.

Я все еще безрассуден, ибо все еще открываю глупые позиции, но мне уже удалось научиться правилам обращения с ними. Я усвоил важное правило: выходы из позиции на много важнее, чем входы в нее. Если я собираюсь ввязаться в драку, а значит – открыть позицию, то должен быть совершенно уверен в том, что знаю, как выйти из нее без того, чтобы она разрушила бы меня.

Давайте выйдем на ринг; есть несколько вещей, которые мне хотелось бы показать вам.

Искусство спекуляции в том, чтобы вычислить наиболее вероятное направление будущего движения цены. Будущее редко предсказуемо до какого-либо предельного уровня или события, и все-таки все инвестиционные предсказания заключают в себе три элемента: отбор (selection), выбор времени (timing) и управление (management) прогнозом. Изучения только одного из этих аспектов явно недостаточно, поэтому следует понять и приобрести опыт использования всех трех элементов; давайте рассмотрим каждый элемент.